Vertiv 주식이 작년에 급등했습니다: 2026년에도 여전히 매수할 가치가 있을까요?

Vertiv는 2025년 AI 데이터 센터 수요 증가와 Nvidia와의 주요 파트너십 덕분에 강력한 실적을 기록했습니다. 주가는 42.6% 상승했으며, 데이터 센터 수요 증가로 인해 주문량과 매출이 크게 증가했습니다. 2025년 3분기 말 기준 95억 달러의 주문 잔고를 기록했으며, 이는 2026년 매출 전망인 124억 달러에 대한 강력한 매출 가시성을 제공합니다. Vertiv는 Nvidia, Oklo, Caterpillar와의 파트너십을 통해 성장 가능성을 높이고 있습니다. 특히 Nvidia와의 협력을 통해 2027년 출시 예정인 800V 고전압 직류(HVDC) 데이터 센터 아키텍처와 호환되는 전력 시스템을 출시할 계획입니다. 또한, Oklo의 원자력 발전소와 Caterpillar의 산업용 가스터빈과의 협력을 통해 데이터 센터에 전력과 냉각 솔루션을 제공할 예정입니다. 2025년 Vertiv는 관세로 인해 비용이 증가했지만, 매출 가이던스를 지속적으로 상향 조정했습니다. Wall Street는 향후 몇 년간 매출이 두 자릿수로 성장하고, 자유 현금 흐름(FCF)이 연간 약 25% 증가할 것으로 예상하고 있습니다. 주가는 2026년 예상 FCF의 43.5배로 거래되고 있어 AI 섹터에 대한 신중한 투자자에게는 매력적이지 않을 수 있습니다. Vertiv의 주가는 높은 평가를 받고 있지만, Nvidia, Caterpillar, Oklo와의 파트너십이 지속되면 또 다른 성공적인 해를 보낼 수 있습니다. 투자자들은 Vertiv의 지속적인 성장 가능성과 AI 분야에서의 입지를 고려해 투자 결정을 내릴 수 있습니다.